第八十章：我对你的评价 (第3/4页)

件贴身的纯黑色T恤，手臂肌肉在隐约细闪的光线下显得更加线条分明。

    0.1秒的对视，她瞬间移开目光。

    为什么此刻，她感觉比从前赤裸地站在他面前时还要羞耻。

    很可惜，地球没有爆炸，在这无比漫长的二十分钟里，地球平安无事地偏转了5°。

    她抱着电脑，一板一眼地念着稿子。

    她没察觉到自己越站越紧，肩膀向内收，整个人拱出一个不自信的弧度，像要把自己缩在角落，

    “……基于盘口流动性构建短期收益预测因子，核心逻辑是，当市场流动性骤降，冲击成本上升，价差可能扩大，因此价格会倾向向不利方向滑移。”

    话落，她的汇报结束。

    沉默。

    又是她最害怕的沉默。

    握着激光笔的指尖已经微微发白。

    “没人说话？”   Wyne不在场，池庚垚又讨厌虚与委蛇的做派，其他人心里清楚，自己现在说什么都不合适。

    “都不想得罪人啊，”   池庚垚单手撑着座椅扶手，从刚才到现在，身体一直保持着微微前倾的姿势，环顾一圈，开口，“那我来说。”

    他的视线掠过投影上的曲线图，直直落在她脸上，语调不疾不徐。

    “你的核心因子是盘口流动性变化率，对吧”

    “......是。”

    “也就是说，你假设流动性变化与短期价格走势相关。”

    梁斯翊点头，“流动性突然下降时，市场冲击成本会上升，价差可能扩大，因此......”

    “你做过分布统计吗？”池庚垚打断她，语气依旧冷静，“流动性变化率和未来收益的相关性是多少？”

    梁斯翊微微一滞，“在部分时间段内相关性较强。”

    “具体数值？”

    “最高能到0.12。”

    池庚垚笑了，端起咖啡杯，慢条斯理地开口，“相关性0.12，放到实盘里，连滑点都盖不住。”

    梁斯翊解释，“但这只是单因子分析，策略并不是单独依赖这个因子，而是结合了其他市场微观结构特征，比如买卖盘不对称度和成交量冲击......”

    “成交量冲击？”男人微微扬眉，“你在预测短期收益，为什么用成交量？”